通膨上升影响经济成本架构 银行业展望列发展中

大马评估机构在2008年6月把大马银行领域的展望由稳定修改为发展中，这已归纳我国经济成本架构变动下的高燃料价格和电源收费，所带来的通货膨胀影响。

普遍成本增长，加上环球经济放缓，将可能冲击企业以及中小型企业的盈利水平、腐蚀脱售收入以及缩小住宅产业需求。

尽管该领域被列入发展中评级，但大马银行业前景将不会受到环球金融市场信心危机的重大打击。

大马评估机构较后已着手各种非正式调查和与银行集团商讨，以衡量2008年6至9月期间，公司和个人面对的更严重成本影响，以及放缓经济成长对银行贷款成长、资产素质和盈利的冲击。

而大部分回应显示，贷款申请稳定，而一些更录得融资需求的增长。

与此同时，银行本身的批准率也未显示任何重大改变，显示潜在借贷人的素质没有减少，以及银行也未缩紧它们的放贷标准。

更进一步，虽然一些银行在最近3个月时间内，面对稍困难赎回贷款情况，但贷款偿还也没有恶化。

银行家普遍认为，‘这是一个平常的现象’。

不过，未来大部分银行业者将采取更谨慎立场。

由于很多预测贷款申请仍然稳定或甚至提高，但批准率将可能出现稍降低，因银行业将利用更严峻的信贷标准。

另外，潜在借贷人的信贷背景也将因为系统内更大通货膨胀压力而受到影响。

贷款偿还半年后料有变数

同样的，虽然规模不大，但大部分银行都认为贷款偿还将在未来6至12个月内面对一些影响。

大部分银行预测它们未来6至12个月的呆账比例将稍微上扬，以及特别贷款亏损准备开销也会随之提高。

它们认为这些欠款主要将来自零售、制造和建筑领域，以及未担保个人贷款和信用卡。

尽管如此，基于它们首半年的成绩，几乎所有银行将预期2008年更佳的盈利表现。

银行已积极专注于风险管理，自2008年1月1日开始实行的BASEL Ⅱ架构，基本上已比上次亚洲金融危机时增强了所有这些机构的风险文化。

在过去8年，把存款转为证券投资的趋势已经更加彰显，企业借贷人已转向国内债券市场以获得大规模融资。

这促使商业银行专注于零售-借贷部分，而投资银行的主要焦点则在收费收入领域。

在这个情况下，它们的贷款组合已经更加多元化，降低如1997/98年区域金融危机一样灾难性事件的冲击。

国内银行不受美国次贷影响

现今环球信贷危机源自2007年美国房产泡沫化和次按过高的欠款率。

惟本地银行并没有直接持有任何美国次按架构证券。

虽然，本地银行仍将会受到一定的影响，主要来自固定收入证券的亏损。

另一方面，占了市场上现有债券绝大部分的独立发电厂商债券也受此冲击，因政府一度改变了对独立发电厂商的政策，打击投资者对这些债券的信心。

所有供交易和出售的证券，都将按市值估价。而这些供出售和将届满的证券，也须作出损害测试，以确知是否需要面对任何亏损。

整体上，这些亏损大部分都将不会对银行资本产生实质影响。